Rug Pull: Kripto Varlıklar alanındaki potansiyel riskler ve önleme tedbirleri

Son yıllarda, Kripto Varlıklar yatırım heyecanının artmasıyla birlikte, her türlü dolandırıcılık yöntemi de artış göstermiştir. Bunlar arasında, Rug Pull, geniş bir dikkat çeken dolandırıcılık biçimi haline gelmiştir. Veri platformlarının istatistiklerine göre, 2021 yılında Rug Pull dolandırıcılığı nedeniyle yaşanan zarar 2.8 milyar doları bulmuş, bu da o yılki Kripto Varlıklar dolandırıcılık toplam gelirinin %37'sini oluşturmuştur.

2023 Nisan'ında, merkeziyetsiz finans (DeFi) sektörü bir kez daha Rug Pull olayına maruz kaldı ve yatırımcıların 620.000 dolardan fazla kayba uğramasına neden oldu. Şaşırtıcı bir şekilde, bu olay 32'ye kadar projeyi kapsadı. Bunlar arasında, BNB zinciri en fazla etkilenen oldu ve yaklaşık 450.000 dolarlık bir kayba uğradı, bu da toplam kaybın %73'ten fazlasını oluşturuyor. Ethereum ve Arbitrum sırasıyla ikinci ve üçüncü sırada yer alıyor, kayıplar ise sırasıyla 105.000 dolar ve 18.200 dolar.

Rug Pull'ün Tanımı ve Türleri

Rug Pull, genellikle proje geliştiricilerinin aniden merkezi borsa (DEX)'ün likidite havuzundan çekilmesiyle ortaya çıkan bir Kripto Varlıklar dolandırıcılığı türüdür ve bu durum coin fiyatlarının çökmesine neden olur; ya da merkezi yetkileri ve sistem açıklarını kullanarak, hiçbir ön uyarıda bulunmadan yatırımcıların fonlarını alıp götürürler. Bu tür davranışlar, DeFi alanında özellikle yaygındır.

2023 yılının 26 Nisan'ında, zkSync ekosistemindeki DEX projesi Merlin'in bir Rug Pull olayı yaşadığı iddia ediliyor ve yaklaşık 1.82 milyon dolarlık bir kayba yol açtı. Zincir üzerindeki veri izlemelerine göre, Merlin'in üç günlük ön satış etkinliğinden kısa bir süre sonra, yaklaşık 1.82 milyon dolar değerinde USDC, ETH gibi kripto varlıklar protokolden çıkarıldı, nedeni ise kötü niyetli geliştiricilerin bir açığı kullanarak Rug Pull gerçekleştirmesi. Haberin yayımlandığı sırada, olay hala araştırılmakta.

Rug Pull, üç ana türü içerir: likidite hırsızlığı, limit satış emirleri ve dumping.

1. Likidite Hırsızlığı: Bu, DeFi alanındaki en yaygın Rug Pull türüdür. Proje oluşturucuları likidite havuzundan tüm coinleri çekerek yatırımcıların fonlarının değer kaybetmesine ve coin fiyatlarının sıfıra düşmesine neden olurlar.

2. Limitli satış emri: Geliştiriciler, yalnızca kendi token'larını satmalarına izin verecek şekilde kod aracılığıyla bir sınırlama getirirler. Küçük yatırımcıların satın almasını bekledikten sonra, geliştiriciler pozisyonlarını hızla satarak değersiz kalan token'lar bırakırlar.

3. İflas: Geliştiricilerin kısa bir süre içinde sahip oldukları tokenleri büyük miktarda satması, fiyatların hızla düşmesine ve diğer yatırımcıların ellerindeki tokenlerin değer kaybetmesine neden olur. Bu davranış genellikle sosyal medyada yoğun bir şekilde tanıtım yapıldıktan sonra gerçekleşir ve "yükseltme ve satma" planı olarak da bilinir.

Rug Pull'ü Nasıl Tanır ve Kaçınılır

Yatırımcılar aşağıdaki altı olası Rug Pull riskini gösteren işarete dikkat etmelidir:

1. Bilinmeyen veya anonim geliştirme ekibi: Projenin arkasındaki ekip, kamuya açık bilgi veya doğrulanabilir kimlikten yoksundur.

2. Likidite Kilidi Yok: Token arzında likidite kilidi ayarlanmamıştır, proje yaratıcısı istediği zaman tüm likiditeyi alabilir.

3. Satış Sınırlamaları: Bazı yatırımcılar ellerinde tuttukları tokenleri satamazlar.

4. Token sahiplerinin yoğunlaşması ve fiyatın şiddetli dalgalanması: Eğer sadece birkaç kişi büyük miktarda token tutuyorsa, fiyat kolayca manipüle edilebilir.

5. Şüpheli Yüksek Getiri: Eğer proje olağanüstü yüksek bir getiri oranı vaat ediyorsa, bu bir Ponzi şemasının belirtisi olabilir.

6. Dış denetim eksikliği: Güvenilir bir üçüncü taraf projenin kodunu resmi olarak denetlemedi.

Bunun yanı sıra, yatırımcıların da şunları yapması gerekir:

• Projenin açık kaynak olup olmadığını ve titiz bir denetimden geçip geçmediğini kontrol edin
• Projenin güvenlik önlemleri ve acil durum planları olup olmadığını öğrenin
• Projenin kullanıcı fonlarını doğrudan transfer etme yetkisi olup olmadığını doğrulayın
• Proje izinlerinin merkeziyetsiz olup olmadığını, çoklu imza veya zaman kilidi gibi yönetim yöntemleri kullanarak onaylayın.
• Beyaz kağıttaki token dağılımının gerçek ihraç durumu ile uyumlu olup olmadığını doğrulayın

Yükümlülükleri Yerine Getirme

Rug Pull'un mağduru olmaktan kaçınmak için, yatırımcıların kapsamlı bir öz değerlendirme yapmaları gerekmektedir:

1. Proje ekibinin güvenilirliğini ve geçmiş başarılarını doğrulayın
2. Proje beyaz kitabını, web sitesini ve diğer ilgili materyalleri dikkatlice okuyun.
3. Akıllı sözleşme kodunun güvenilir bir üçüncü taraf tarafından denetlenip denetlenmediğini kontrol edin.
4. Aşırı spekülasyon ve aciliyet hissi yaratan pazarlama stratejilerine dikkat edin.
5. Projenin kullanılabilirliğini ve uzun vadeli gelişim potansiyelini değerlendirin

Sonuç

Rug Pull, kripto varlıklar dünyasında ciddi bir sorun haline geldi ve yatırımcıların büyük kayıplar yaşamasına neden oldu. Bu makalede, Rug Pull'un tanımı, türleri ve bu dolandırıcılığı tanıma ve önleme yöntemleri ele alınmaktadır. Yatırımcılar, yüksek getiri taahhütleri, anonim geliştirme ekipleri, denetim eksikliği ve şeffaflık gibi potansiyel risk sinyallerini tanımayı öğrenmelidir.

Herhangi bir Kripto Varlıklar projesine yatırım yapmadan önce, yeterli araştırma ve soruşturma yapılmalıdır. Şifreleme sektörünün sürekli gelişmesiyle, bireysel yatırımcılar, düzenleyici kurumlar ve kolluk kuvvetleri, dolandırıcılık faaliyetlerini önlemek ve mücadele etmek için birlikte çalışmalı, piyasanın sağlıklı gelişimini korumalıdır.