Tokenização de ativos: a evolução futura das finanças
A tokenização de ativos está se tornando uma classe de ativos importante na indústria de criptomoedas. Até maio de 2024, o mercado de ativos do mundo real (RWA) já ultrapassou 6,6 bilhões de dólares, refletindo o crescente interesse dos investidores por este produto financeiro inovador. Tokenizar RWA e introduzi-lo na blockchain pode oferecer oportunidades de rendimento na finança descentralizada (DeFi). Espera-se que o mercado de tokenização de ativos atinja 10 trilhões de dólares até 2030.
A principal atração deste mercado emergente não está apenas em fornecer oportunidades de rendimento para o DeFi. Ao digitalizar ativos em tokens, ele possibilita a fragmentação de ativos - dividindo ativos como títulos do governo, ações e imóveis em partes menores. Esse processo aumenta a liquidez e abre as portas para oportunidades de investimento para investidores de diferentes níveis de capital.
Os principais benefícios da tokenização de ativos incluem o aumento da liquidez e a melhoria da acessibilidade através de ativos tokenizados interoperáveis, permitindo que pequenos investidores invistam em ativos de alto rendimento com um capital relativamente baixo. Além disso, devido à natureza pública de muitas blockchains, isso aumenta a transparência e aprimora a composibilidade ao conectar o valor de ativos do mundo real ao ecossistema DeFi.
O valor de mercado dos títulos do governo dos EUA tokenizados cresceu de 114 milhões de dólares em 2023 para 845 milhões de dólares, com uma determinada empresa de gestão de ativos sendo o maior emissor desta categoria de ativos, representando cerca de 38% do mercado.
Um estudo recente mostrou que 64% dos investidores de alto patrimônio e 33% dos investidores institucionais planejam aumentar o investimento em Tokenização de títulos do governo antes do final de 2024.
Embora ainda esteja em estágios iniciais, a tokenização de ativos representa uma das aplicações mais promissoras e com potencial da tecnologia blockchain. A Ondo Finance, com seu serviço de tokenização de títulos do governo, está bem posicionada nesta tendência, com o interesse dos investidores a continuar a crescer.
Tecnologia da Ondo
A Ondo está a transformar o setor financeiro através do seu protocolo descentralizado, utilizando a blockchain para oferecer produtos de nível institucional. Ao tokenizar ativos estáveis do setor financeiro tradicional, a Ondo combina confiabilidade com a eficiência da blockchain.
A Ondo tem dois principais departamentos: gestão de ativos e tecnologia. O departamento de gestão de ativos cria e supervisiona produtos financeiros de tokenização, enquanto o departamento de tecnologia desenvolve os protocolos que suportam esses produtos.
Atualmente, a Ondo Finance oferece duas opções de investimento diferentes:
USDY(Ondo Token de Rendimento do Dólar Americano)
Bilhetes tokenizados suportados por títulos do Tesouro dos EUA de curto prazo e depósitos bancários.
Oferece uma taxa de rendimento anualizada de 5,30%(APY), com um volume total de bloqueio(TVL) de 315,35 milhões de dólares.
Mais seguro e mais transparente do que as stablecoins tradicionais.
Gerido por uma empresa fiduciária para garantir conformidade e proteção dos investidores.
OUSG(Ondo curto prazo título do Tesouro dos EUA )
Fornecer títulos do Tesouro dos EUA de curto prazo tokenizados de baixo risco para investidores passivos.
Oferece uma taxa de rendimento anual de 4,81%(APY), com um valor total de bloqueio(TVL) de 221,32 milhões de dólares.
Em março de 2024, transferir investimento de um ETF para um fundo.
A Ondo lançou recentemente uma nova versão do OUSG, chamada rOUSG, que oferece rendimento aos investidores através de tokens rOUSG adicionais.
Flux Finance da Ondo
Flux Finance, criado pela equipe da Ondo Finance, é um importante avanço na concessão de empréstimos descentralizados. Baseia-se em um certo protocolo de empréstimo, mas adiciona novas funcionalidades. Suporta tokens abertos como USDC e tokens restritos como OUSG. Isso significa que você pode emprestar USDC livremente, mas usar OUSG como garantia para empréstimos requer o cumprimento de requisitos de licença específicos para garantir conformidade e segurança.
Flux utiliza o modo de pool ponto a ponto (p2pool), permitindo que os usuários realizem empréstimos com colateral excessivo. Os credores podem ganhar juros sobre a moeda estável que fornecerem, enquanto os mutuários podem usar seu colateral para emprestar moeda estável e seguir os requisitos de permissão do ativo. A Flux Finance é governada pela Ondo DAO.
Concorrente
Dado que a Ondo estabeleceu relações com instituições financeiras tradicionais, como uma empresa de gestão de ativos, parece que a Ondo está a destacar-se nas finanças tradicionais na categoria de RWA criptográfico.
No campo das finanças descentralizadas, a concorrência está a aumentar. Alguns projetos focam na tokenização de crédito estruturado e utilizam NFTs para emitir dívida. Outros projetos oferecem exposição a ativos sintéticos, permitindo que os usuários negociem sem possuir os ativos. Há também projetos que oferecem empréstimos de baixa margem a instituições, enfatizando a avaliação de crédito e a concessão de empréstimos. Alguns projetos lidam com a negociação de rendimentos tokenizados, permitindo que os usuários separem e negociem a parte dos rendimentos dos ativos.
A Ondo Finance destaca-se por várias razões. Ela visa o enorme mercado de dívida pública dos EUA, integrando finanças tradicionais com blockchain, o que resulta em uma ampla cobertura de mercado. Sua abordagem complementar envolve parcerias com gigantes das finanças tradicionais, evitando assim a concorrência direta. Além disso, a Ondo oferece produtos inovadores, como USDY e OUSG, que proporcionam alternativas mais seguras e transparentes do que as stablecoins tradicionais.
Tokenização econômica
Resumo da economia do Token ONDO
Preço atual: $1.87
Classificação de capitalização de mercado: #54
Valorização totalmente diluída ( FDV ): $131.5B, classificação #16
Oferta circulante: 14,4 milhões de ONDO( 14,27% do total de oferta )
Fornecimento total: 10 mil milhões ONDO
Máximo fornecimento: 10 bilhões de ONDO
Próximo desbloqueio: 1.67 milhões de ONDO ( cerca de $2.19 milhões ), em 5 dias
Evento de desbloqueio iminente
18 de junho de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões )
18 de julho de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões )
18 de agosto de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões )
18 de setembro de 2024: 1.670.000 ONDO ( cerca de $2.190.000 )
18 de outubro de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões )
18 de novembro de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões )
18 de dezembro de 2024: 1.67 milhões de ONDO ( cerca de $2.19 milhões )
18 de janeiro de 2025: 1,94 bilhões de ONDO ( cerca de $25,5B )
18 de janeiro de 2026: 1,94 bilhões de ONDO ( aproximadamente $25,5B )
18 de janeiro de 2027: 19,4 bilhões de ONDO ( aproximadamente $25,5B )
18 de janeiro de 2028: 1,94 bilhões de ONDO ( cerca de $25,5B )
Uso do Token
O token ONDO é o token de governança da Ondo Finance e do seu protocolo Flux Finance. Os detentores têm o direito de votar em várias propostas dentro da Ondo DAO, garantindo que todas as decisões sejam feitas de forma transparente na cadeia.
Para iniciar uma proposta, um indivíduo deve possuir ou ser delegado pelo menos 100 milhões de ONDO de direitos de voto.
Ainda não está claro se no futuro serão introduzidos outros usos para os detentores de ONDO.
Equipe, financiamento e ecossistema
A equipe da Ondo Finance possui uma combinação diversificada de pessoas dos setores financeiro tradicional e Web3. O fundador e CEO, bem como o presidente e COO, vêm de um determinado banco de investimento. Outro membro importante é oriundo de uma determinada empresa de gestão de ativos. Além disso, a equipe inclui desenvolvedores de vários projetos conhecidos do Web3. Essa combinação de especialidades está altamente alinhada com a visão e os objetivos únicos da Ondo Finance.
resumo de captação de recursos
Rodada de sementes: Em dezembro de 2021, a Ondo Finance levantou $4 milhões a um preço de $0,013 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 99,87 vezes (ROI). Foram vendidos 300 milhões de Tokens (, representando 3% do total da oferta ), liderados por uma instituição de capital de risco, com um período inicial de bloqueio de 1 ano, seguido por um período de liberação de 24 meses.
Rodada pública: Em 12 de maio de 2022, foram arrecadados $10 milhões a um preço de $0,03 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 43,28 vezes (ROI). Um total de 100 milhões de Tokens ( foram vendidos, representando 1% ) do fornecimento total, realizado em uma plataforma, com um período de bloqueio de 1 ano, seguido de um período de liberação de 18 meses.
Rodada A de financiamento: Em abril de 2022, arrecadou-se $20 milhões a um preço de $0,02 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 64,92 vezes (ROI). Foram vendidos 1 bilhão de Tokens (, que corresponde a 10% da oferta total ), liderada por uma instituição de capital de risco, com um período de bloqueio inicial de 1 ano, seguido por um período de liberação de 24 meses.
parceria
A Ondo Finance já formou várias parcerias-chave para fortalecer seus serviços de blockchain e financeiros:
A colaboração com uma fundação de uma blockchain pública mostrará a integração de ativos mundiais com a tecnologia blockchain, começando pela tokenização do produto de títulos do Tesouro dos EUA, USDY.
Colaborar com um projeto DeFi para lançar o USDY em seu pool AMM e usá-lo como colateral para a posição de dívida colateralizada (CDP), aumentando a liquidez e as soluções DeFi.
Colaborar com um market maker para aumentar a liquidez da stablecoin em dólares USDY, oferecendo liquidez 24 horas por dia em várias plataformas de blockchain.
Colaborar com uma empresa de gestão de ativos para investir 95 milhões de dólares no seu fundo BUIDL demonstrou o compromisso com a expansão dos esforços de tokenização e a integração com os produtos Ondo.
Adoção e Roteiro
Ondo Finance tem como objetivo conectar as finanças tradicionais e as finanças descentralizadas através da tecnologia de blockchain pública. O foco deles é criar produtos financeiros seguros, transparentes e em conformidade.
Principais produtos:
OUSG: tokenização de ETF de títulos do Tesouro dos EUA de curto prazo.
OMMF: tokenização de fundos de mercado monetário.
USDY: substituto para moeda estável de rendimento.
Flux Finance: protocolo que suporta tokenização de valores mobiliários como colateral.
Estes produtos impulsionaram um crescimento significativo, com o TVL da Ondo a aumentar de 40 milhões de dólares para 534 milhões de dólares. Olhando para o futuro, a Ondo planeia expandir a utilização dos seus equivalentes de caixa tokenizados através do aumento da adoção e liquidez do USDY, OUSG e OMMF. Isso envolverá estabelecer parcerias e desenvolver ferramentas cross-chain para facilitar esses processos.
Na próxima fase, eles visam a tokenização de valores mobiliários negociados publicamente, abordando os desafios relacionados com a liquidez e a infraestrutura. No final, a Ondo espera inovar no setor financeiro tradicional, expandindo as vantagens da blockchain para uma gama mais ampla de serviços financeiros, utilizando uma combinação de mecanismos centralizados e descentralizados. Esta abordagem ajudará a trazer as vantagens da tecnologia blockchain para operações financeiras mais amplas.
Fatores fundamentais otimistas
A indústria de tokenização verá um crescimento significativo, a colaboração da Ondo Finance com uma determinada empresa de gestão de ativos, posicionando-se estrategicamente para trazer trilhões de dólares para o Web3.
O TVL da Ondo Finance teve um grande crescimento desde o início de 2024. Os ativos do mundo real representam uma narrativa nova e promissora no espaço cripto, com um forte potencial de adoção precoce.
A Ondo Finance está empenhada em desenvolver os seus produtos para atender às necessidades dos clientes.
A maior parte do investimento em OUSG foi inicialmente numa determinada ETF. Em março de 2024, eles mudaram para um determinado fundo de liquidez digital, alinhando-se com o foco na tokenização de ativos da Ondo.
Ondo Finance é o líder no campo de RWA cripto, tornando-se a escolha preferida.
Ondo Finance detém cerca de 38% da oferta atual de um determinado fundo.
Fatores fundamentais de baixa
A utilização do Token ONDO mostra um risco de centralização significativo.
Embora todos os detentores possam participar na governança, os maiores detentores têm a maior influência.
Aproximadamente 85% do total da oferta de ONDO é controlada pela equipe da Ondo Finance.
Operando na interseção das finanças tradicionais e das criptomoedas, a Ondo Finance entrou em um mercado relativamente inexplorado, onde a regulamentação constitui um desafio significativo.
Dívida não saudável é um dos principais riscos dos protocolos DeFi, incluindo o Flux da Ondo Finance. A dívida não saudável ocorre quando o valor da garantia do devedor é inferior à sua dívida. Se o patrimônio do devedor se tornar negativo, o Flux utilizará suas reservas para mitigar as perdas. Para
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Comentário
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LiquidityHunter
· 18h atrás
Quanto investir para recuperar o investimento?
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BTCRetirementFund
· 08-12 02:11
Diário dos idiotas financeiros
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ServantOfSatoshi
· 08-11 21:36
Ainda estão a falar de rwa.
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MEVictim
· 08-11 13:12
Outra nova forma de fazer as pessoas de parvas.
Ver originalResponder0
BoredStaker
· 08-11 13:02
Mundo real fazendo tokenização... Sem palavras, não é?
tokenização de ativos: Ondo Finance lidera a transformação financeira
Tokenização de ativos: a evolução futura das finanças
A tokenização de ativos está se tornando uma classe de ativos importante na indústria de criptomoedas. Até maio de 2024, o mercado de ativos do mundo real (RWA) já ultrapassou 6,6 bilhões de dólares, refletindo o crescente interesse dos investidores por este produto financeiro inovador. Tokenizar RWA e introduzi-lo na blockchain pode oferecer oportunidades de rendimento na finança descentralizada (DeFi). Espera-se que o mercado de tokenização de ativos atinja 10 trilhões de dólares até 2030.
A principal atração deste mercado emergente não está apenas em fornecer oportunidades de rendimento para o DeFi. Ao digitalizar ativos em tokens, ele possibilita a fragmentação de ativos - dividindo ativos como títulos do governo, ações e imóveis em partes menores. Esse processo aumenta a liquidez e abre as portas para oportunidades de investimento para investidores de diferentes níveis de capital.
Os principais benefícios da tokenização de ativos incluem o aumento da liquidez e a melhoria da acessibilidade através de ativos tokenizados interoperáveis, permitindo que pequenos investidores invistam em ativos de alto rendimento com um capital relativamente baixo. Além disso, devido à natureza pública de muitas blockchains, isso aumenta a transparência e aprimora a composibilidade ao conectar o valor de ativos do mundo real ao ecossistema DeFi.
O valor de mercado dos títulos do governo dos EUA tokenizados cresceu de 114 milhões de dólares em 2023 para 845 milhões de dólares, com uma determinada empresa de gestão de ativos sendo o maior emissor desta categoria de ativos, representando cerca de 38% do mercado.
Um estudo recente mostrou que 64% dos investidores de alto patrimônio e 33% dos investidores institucionais planejam aumentar o investimento em Tokenização de títulos do governo antes do final de 2024.
Embora ainda esteja em estágios iniciais, a tokenização de ativos representa uma das aplicações mais promissoras e com potencial da tecnologia blockchain. A Ondo Finance, com seu serviço de tokenização de títulos do governo, está bem posicionada nesta tendência, com o interesse dos investidores a continuar a crescer.
Tecnologia da Ondo
A Ondo está a transformar o setor financeiro através do seu protocolo descentralizado, utilizando a blockchain para oferecer produtos de nível institucional. Ao tokenizar ativos estáveis do setor financeiro tradicional, a Ondo combina confiabilidade com a eficiência da blockchain.
A Ondo tem dois principais departamentos: gestão de ativos e tecnologia. O departamento de gestão de ativos cria e supervisiona produtos financeiros de tokenização, enquanto o departamento de tecnologia desenvolve os protocolos que suportam esses produtos.
Atualmente, a Ondo Finance oferece duas opções de investimento diferentes:
USDY(Ondo Token de Rendimento do Dólar Americano)
OUSG(Ondo curto prazo título do Tesouro dos EUA )
Flux Finance da Ondo
Flux Finance, criado pela equipe da Ondo Finance, é um importante avanço na concessão de empréstimos descentralizados. Baseia-se em um certo protocolo de empréstimo, mas adiciona novas funcionalidades. Suporta tokens abertos como USDC e tokens restritos como OUSG. Isso significa que você pode emprestar USDC livremente, mas usar OUSG como garantia para empréstimos requer o cumprimento de requisitos de licença específicos para garantir conformidade e segurança.
Flux utiliza o modo de pool ponto a ponto (p2pool), permitindo que os usuários realizem empréstimos com colateral excessivo. Os credores podem ganhar juros sobre a moeda estável que fornecerem, enquanto os mutuários podem usar seu colateral para emprestar moeda estável e seguir os requisitos de permissão do ativo. A Flux Finance é governada pela Ondo DAO.
Concorrente
Dado que a Ondo estabeleceu relações com instituições financeiras tradicionais, como uma empresa de gestão de ativos, parece que a Ondo está a destacar-se nas finanças tradicionais na categoria de RWA criptográfico.
No campo das finanças descentralizadas, a concorrência está a aumentar. Alguns projetos focam na tokenização de crédito estruturado e utilizam NFTs para emitir dívida. Outros projetos oferecem exposição a ativos sintéticos, permitindo que os usuários negociem sem possuir os ativos. Há também projetos que oferecem empréstimos de baixa margem a instituições, enfatizando a avaliação de crédito e a concessão de empréstimos. Alguns projetos lidam com a negociação de rendimentos tokenizados, permitindo que os usuários separem e negociem a parte dos rendimentos dos ativos.
A Ondo Finance destaca-se por várias razões. Ela visa o enorme mercado de dívida pública dos EUA, integrando finanças tradicionais com blockchain, o que resulta em uma ampla cobertura de mercado. Sua abordagem complementar envolve parcerias com gigantes das finanças tradicionais, evitando assim a concorrência direta. Além disso, a Ondo oferece produtos inovadores, como USDY e OUSG, que proporcionam alternativas mais seguras e transparentes do que as stablecoins tradicionais.
Tokenização econômica
Resumo da economia do Token ONDO
Preço atual: $1.87 Classificação de capitalização de mercado: #54 Valorização totalmente diluída ( FDV ): $131.5B, classificação #16 Oferta circulante: 14,4 milhões de ONDO( 14,27% do total de oferta ) Fornecimento total: 10 mil milhões ONDO Máximo fornecimento: 10 bilhões de ONDO Próximo desbloqueio: 1.67 milhões de ONDO ( cerca de $2.19 milhões ), em 5 dias
Evento de desbloqueio iminente
18 de junho de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões ) 18 de julho de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões ) 18 de agosto de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões ) 18 de setembro de 2024: 1.670.000 ONDO ( cerca de $2.190.000 ) 18 de outubro de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões ) 18 de novembro de 2024: 1,67 milhões de ONDO ( cerca de $2,19 milhões ) 18 de dezembro de 2024: 1.67 milhões de ONDO ( cerca de $2.19 milhões ) 18 de janeiro de 2025: 1,94 bilhões de ONDO ( cerca de $25,5B ) 18 de janeiro de 2026: 1,94 bilhões de ONDO ( aproximadamente $25,5B ) 18 de janeiro de 2027: 19,4 bilhões de ONDO ( aproximadamente $25,5B ) 18 de janeiro de 2028: 1,94 bilhões de ONDO ( cerca de $25,5B )
Uso do Token
O token ONDO é o token de governança da Ondo Finance e do seu protocolo Flux Finance. Os detentores têm o direito de votar em várias propostas dentro da Ondo DAO, garantindo que todas as decisões sejam feitas de forma transparente na cadeia.
Para iniciar uma proposta, um indivíduo deve possuir ou ser delegado pelo menos 100 milhões de ONDO de direitos de voto.
Ainda não está claro se no futuro serão introduzidos outros usos para os detentores de ONDO.
Equipe, financiamento e ecossistema
A equipe da Ondo Finance possui uma combinação diversificada de pessoas dos setores financeiro tradicional e Web3. O fundador e CEO, bem como o presidente e COO, vêm de um determinado banco de investimento. Outro membro importante é oriundo de uma determinada empresa de gestão de ativos. Além disso, a equipe inclui desenvolvedores de vários projetos conhecidos do Web3. Essa combinação de especialidades está altamente alinhada com a visão e os objetivos únicos da Ondo Finance.
resumo de captação de recursos
Rodada de sementes: Em dezembro de 2021, a Ondo Finance levantou $4 milhões a um preço de $0,013 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 99,87 vezes (ROI). Foram vendidos 300 milhões de Tokens (, representando 3% do total da oferta ), liderados por uma instituição de capital de risco, com um período inicial de bloqueio de 1 ano, seguido por um período de liberação de 24 meses.
Rodada pública: Em 12 de maio de 2022, foram arrecadados $10 milhões a um preço de $0,03 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 43,28 vezes (ROI). Um total de 100 milhões de Tokens ( foram vendidos, representando 1% ) do fornecimento total, realizado em uma plataforma, com um período de bloqueio de 1 ano, seguido de um período de liberação de 18 meses.
Rodada A de financiamento: Em abril de 2022, arrecadou-se $20 milhões a um preço de $0,02 por Token, alcançando um retorno sobre o investimento de 64,92 vezes (ROI). Foram vendidos 1 bilhão de Tokens (, que corresponde a 10% da oferta total ), liderada por uma instituição de capital de risco, com um período de bloqueio inicial de 1 ano, seguido por um período de liberação de 24 meses.
parceria
A Ondo Finance já formou várias parcerias-chave para fortalecer seus serviços de blockchain e financeiros:
Adoção e Roteiro
Ondo Finance tem como objetivo conectar as finanças tradicionais e as finanças descentralizadas através da tecnologia de blockchain pública. O foco deles é criar produtos financeiros seguros, transparentes e em conformidade.
Principais produtos:
Estes produtos impulsionaram um crescimento significativo, com o TVL da Ondo a aumentar de 40 milhões de dólares para 534 milhões de dólares. Olhando para o futuro, a Ondo planeia expandir a utilização dos seus equivalentes de caixa tokenizados através do aumento da adoção e liquidez do USDY, OUSG e OMMF. Isso envolverá estabelecer parcerias e desenvolver ferramentas cross-chain para facilitar esses processos.
Na próxima fase, eles visam a tokenização de valores mobiliários negociados publicamente, abordando os desafios relacionados com a liquidez e a infraestrutura. No final, a Ondo espera inovar no setor financeiro tradicional, expandindo as vantagens da blockchain para uma gama mais ampla de serviços financeiros, utilizando uma combinação de mecanismos centralizados e descentralizados. Esta abordagem ajudará a trazer as vantagens da tecnologia blockchain para operações financeiras mais amplas.
Fatores fundamentais otimistas
Fatores fundamentais de baixa